庖丁解牛：企业是什么？

创办、经营、管理、拯救、投资，都离不开“企业”这种组织形式，了解企业的本质，认识到中西方企业基础理论及特殊历史背景的差异，有利于更好的维持企业持续经营。系列计划从经济学、法学基础理论出发，依托并购投资及法律工作实务，探索中国企业的特殊性。整体分为基础理论综述、实务案例点评、案件承办心得三部分。

本期为第一期分享第一期：企业是什么？关于企业是什么的，西方经济学理论包括如下几种基础理论，古典企业理论、委托-代理理论、交易成本理论、产权理论、合约理论和专业化-协作理论。在中国语境下，国内学者在合约理论、产权代理理论之外还发展出了综合理论。

新古典企业理论

新古典企业理论是微观经济学正统对企业的看法。该企业把企业看作一个消耗各种生产要素的生产集，这个生产集由一个对生产计划、各生产要素边际产出都具有完全信息的管理者指挥。在此企业中，管理者也是所有者，追求所有者福利（企业利润或市场价值净现值）最大化。

委托-代理理论

承袭新古典企业理论，该理论把企业看成是一个追求利润最大化的生产集，但是企业的管理者与所有者已经分离，企业生产决策是由职业经理作出，而由于存在信息不对称和观察成本，职业经理的行为不被所有者所完全地、直接地观察，或者职业经理掌握所有者所不了解的有关企业经营绩效的真实信息。该理论通过引入信息不对称和观察成本，解释了企业内各参与者间的利益冲突。

例如，年10月5日美国马萨诸塞至纽约的西部铁路火车相撞事件，导致了企业制度的深刻变革--老板交出了企业管理权，只拿红利，另聘具有管理才能的人员担任企业领导。这是历史上第一次在企业管理中实行所有权和管理权的分离。年伯利（A.Berle，Jr.）和米恩斯（G.Means）在其著作《现代公司和私有财产》中，第一次系统地对大公司制度进行了统计方面的分析，论证了现代公司的一个显著特征：管理权与财产所有权分离，认为现代大公司是准公有制，管理人员的行政权远比股东的私人财产所有权重要。钱德勒在其著作《看得见的手》中，也系统地研究了资本主义社会（主要是年以后）四种历史性的典型形态[3]（P9）：个人企业形式（业主制和合伙制）；企业家式或家族式企业；金融资本主义式企业；经理式企业。钱德勒重点研究后三种企业的产生及其发展的历史特征。委托-代理理论给予我们打开现代公司大门的一把钥匙。然而，它并不能回答企业是什么、企业的边界是什么，也不能解释企业的生产结构、内部利益结构。

交易成本理论

科斯以“交易”为分析单位，以马歇尔的边际分析和替代分析为方法，以交易成本概念为基础，打开了企业“黑匣子”。交易成本理论认为企业形成的原因，是为了节省市场交易费用，而把交易转移到企业内部。企业不可能完全替代市场。当企业内增加一次交易的成本等于同样的交易在市场上或由另一企业完成的成本时，企业规模达到均衡。

合约理论

合约理论认为企业的本质是合约关系，不仅与雇员，而且与供应商、顾客、债权人等等的合约关系。不管是否存在阿尔钦和德姆塞茨意义上的联合生产，所有这些合约都存在代理成本和监督问题，大多数组织不过是一个充当众多个体间合约集的结点的法律实体（legalfiction）。

产权理论

产权理论由交易费用理论演变而来，认为企业本身是由众多要素产权通过合约构成的法律实体。它是一个团队生产进程中的中央合约代理人，并不是什么更为优越的强制指令或惩罚权。由于团队生产的特性，组织设计问题成为如何选择一个适用于每个参与者的报酬结构。如何把各参与者的收益从联合产出中分解出来，这是头等重要的问题。

专业化-协调理论

以专业化-协调来理解企业的理论基础是亚当·斯密分工交换理论，该观点认为产业创造某种顾客价值，创造顾客价值需要众多互补性活动，这些活动需要相似的或不同的能力，企业则是具有一定能力的、完成某些活动的生产实体。

综合理论

由于现代工商企业本质特征是“多单位多功能”和“资本密集型”，以及其所在产业特征是“寡头垄断”，综合理论认为“企业是个法律实体，同其供应商、分销商、雇员和顾客签订合约；企业又是个管理实体，因为如果在企业内存在分工或者企业运营多于一种活动，那么必须有一个管理者团队去协调和监督这些不同的活动；企业一旦建立起来，它又是物理资产、技能和流动性资本的集合体；最后，追求利益的目标，在过去、现在和将来的资本主义经济中，企业都是当前商品和服务的生产和分销、以及对未来生产和分销进行计划和分配的最基本的工具。”

参考文献：贾良定，《企业是什么?——西方企业理论述评兼论现代工商企业的本质》，《南京大学学报（哲学.人文科学.社会科学版）》，年4月。